ترس و طمع در معامله گر

به نقل از جسی لیورمور: «اکثر مردم زمانی که باید بترسند امیدوارند و زمانی که باید امیدوار باشند می‌ترسند.»

کنترل احساسات در معاملات + هشت نکته کلیدی برای کنترل احساسات

وقتی از بازارهای مالی حرف می­زنیم، اولین کلید واژه‌ه­ایی که به ذهن هرکسی می‌­آید ریسک است. شاید شما هم این تجربه را داشته باشید یا حداقل در بین اطرافیان­تان مشاهده کرده باشید که ورود به بازارهای مالی کار ساده‌ای نیست و به­ واسطه تنش‌هایی که این بازار ایجاد می­کند خیلی‌­ها ترس از دست دادن سرمایه­ دارند. در این مقاله ما قصد داریم با معرفی بهترین روش‌های کنترل احساسات، شما را در مسیر رسیدن فرصت های بازار همراهی کنیم.

هیجان در کنار ریسک پذیری در ذات بازارهای مالی است. چراکه هرکجا صحبت از سود باشد احساسات افراد به بالاترین حد خود می­رسد، به این خاطر است که کنترل احساسات در ترید بسیار اهمیت پیدا می‌کند. کنترل احساسات در ترید بدین معنی است که در زمان‌هایی که بازار قصد دارد ما را به دام بیاندازد، احساساتی مثل ترس، هیجان، طمع ،انتقام از بازار، ناامیدی و . حس‌هایی از این دست که در روند تمرکز و کنترل نتیجه معاملات تاثیر گذارند به سراغ ما می­‌آیند،هنر یک تریدر این است که بتواند همه این حواس و هیجانات را مدیریت کند و بهترین تصمیم را در موقعیت پیش آمده بگیرد.

وقتی که روی حواس خود در هنگام معامله در بازارهای مالی کنترل کافی را داشته باشیم، دیگر اثرات طمع، ترس، امید، حرص، پشیمانی، احساس جاماندگی از بازار و … در معاملات ما به شدت محدود می‌شود و این موضوع در روند سودآوری، کنترل ضررها و همین طور مدیریت آرامش در زمان معامله تاثیر بسزایی خواهد داشت.

طبیعتا اهمیت کنترل احساسات در معامله گری از مهم ترین ویژگی‌های ترید موفق است. به طور مثال در زمان معامله در بازار، بهترین راه کنترل احساسات و حرکت درست در آن زمان است، نادیده گرفتن احساسات نتیجه‌ای جز تصمیم گیری اشتباه و شکست نخواهد داشت.

اصل بازارهای معاملاتی شامل سه بخش تحلیل تکنیکال، تحلیل فاندامنتال و روانشناسی بازار است. در این میان تریدرهای تازه کار یا کم تجربه معتقدند که آموختن مسائل مختلف تحلیلی و پرداختن به این مورد خود راهی برای موفقیت آنها خواهد بود. اما سوال اساسی اینجاست که این باور تا چه حد درست است؟

روش های کنترل هیجان در ترید

باید بدانید که اگر قصد کنترل احساسات در معامله گری را دارید، اول روش‌های معاملاتی با آموزش دیدن از مراجع معتبر یادبگیرید. سپس در خود کنکاش کنید و احساسات مختلف و ویژگی‌های شخصیتی خود را بیشتر شناخته و نگاهی حرفه‌ای تر و تخصصی تر به آنها داشته باشید. هر چند که در ابتدای امر شاید پذیرش این موضوع برای شما سخت باشد. انسان‌ها ذات خود را به وضوح می­شناسند اما به دلیل عدم توجه به ذات وجودی خود آن را از یاد برده‌اند درحالی که با استمرار و نگرش عمیق به درون مجدد به شناخت می­رسند. نتیجه این شناخت تعیین کننده ثمره تصمیمات ما چه به عنوان یک تریدر چه در هر جایگاهی خواهد بود.

چه زمان میتوان کنترل احساسات در معامله گری داشت

از آنجایی که سرعت پردازش منطق در انسان همیشه کندتر از احساسات است و هر زمان در معرض ریسک و یا خطر قرار می گیریم، به طور ناخودآگاه به احساسات رجوع کرده و کاملا احساسی و یا به عبارتی ذاتی تصمیم می‌گیریم. حال در بازار سرمایه با توجه به وجود دو آیتم سرعت و ریسک، این ذهن احساسی انسان است که وارد عمل می‌شود و بر تصمیم گیری ها تاثیر مستقیم می‌گذارد.

اضطراب در معامله گری

یکی از احساسات تاثیرگذار در معاملات مختلف، احساس اضطراب است که در برخی مواقع بسیار غالب نیز است. در واقع احساس اضطراب در معامله گری به دو نوع مفید و مضر دسته بندی می‌شود. در این راستا ترسی مفید است که از ریسک پذیری‌های فرد که به صورتی غیر منطقی هستند، جلوگیری می‌نماید. دسته دوم ترس‌های مضر هستند. که باعث می‌شوند تا فرد معاملات صحیح را انجام ندهد و متاسفانه این نوع ترس بیشتر گریبانگیر افراد بی تجربه و تازه کار می‌شود. و این تا زمانی ادامه دارد که بتوانند مدیریت سرمایه و ریسک را به خوبی داشته باشند. در آن زمان است که فرد در کنترل احساسات در معامله گری موفق ظاهر شده است .

امید به شرایط

امید حس خطرناکی برای معامله ‌گر محسوب می‌شود! شاید درک و تشخیص این حس کار آسانی برای معامله گر نباشد، به این خاطر ‌که به صورت کلی حس امید، حس خوبی است. ولی در حرفه معامله‌ گری می­تواند کشنده باشد. امید بدین معنی است که شخص انتظار دارد که اتفاقی بالاخره بیفتد. زمانی که معامله ‌گر تحت تأثیر حس امید معامله می ‌کند، اغلب به این نتیجه می‌رسد که حتما سود می‌کند. شاید این حس موجب گردد تا معامله ‌گر دستور حد ضرر را تغییر دهد. چراکه امید دارد که بازار به نفع او تغییر می‌کند. حس امید می‌تواند به حس طمع تغییر یابد و معامله‌ گر به سودهای سریع یا غیر واقعی امیدوار شود. در حقیقت زمانی که معامله سود خوبی دارد، به امید سودهای بیشتر از بستن آن خودداری می‌کند! این که تریدر امیدوار باشد هر معامله‌ای که باز می‌کند با سود بسته خواهد شد، دیدگاه غلطی است. تریدری که به یک معامله امید دارد، چنانچه با زیان از بازار خارج شود، دچار سرخوردگی می شود. ناراحتی، خشم و پشیمانی از پیامدهای امید واهی است. تریدر باید همواره دیدگاه واقع ‌بینانه داشته باشد و کاملا درک کند که هر معامله ‌ای قرار نیست در بهترین سناریو به اتمام برسد در عملکرد معامله‌ گران موفق و حرفه‌ای همیشه هردو نتیجه سود و زیان را شاهد هستیم پس نتیجه می­گیریم این برآیند معاملات است تعیین کننده میزان موفقیت در بازار است.

طمع برای سود

همه ما معنی طمع را می­دانیم و گاهی با آن موجه هم شدیم. در واقع طمع، تمایل بیش از حد انسان به تصاحب پول یا ثروت است. در معاملات، طمع از موارد فریبنده در تصمیم گیری‌ها برای معاملات است. بدین شکل که تریدر خواسته غیر واقعی از معاملات داشته باشد. چنانچه شما هم در حین فعالیت در بازار احساس کنید که از معامله انتظار سود غیرمعمولی دارید و یا قصد دارید سود خوبی را در زمان کم به دست آورید، اطمینان داشته باشید که طمع به سراغ شما آمده است. از اولین پیامدهای طمع، تغییر حجم معاملات است، بدین صورت که شما ریسک معاملات را افزایش می‌دهید. تشخیص چنین حسی کار آسانی نیست، چنانچه حس کردید مشکلی با افزایش ریسک معاملات ترس و طمع در معامله گر ندارید، بدانید که طمع باعث زیان و ضرر شما خواهد شد.

هر چقدر هم که استراتژی شما سفت و سخت باشد، حس طمع می‌تواند شما را متقاعد کند که سیستم معاملاتی و استراتژی معاملاتی خود را بی خیال شوید! هر چند حرف زدن از تشخیص طمع کار آسانی است، ولی در عمل شاید معامله ‌گر حتی متوجه این حس هم نباشد. خروج از معامله‌‌ای که سود خوبی را نشان می‌دهد، کار آسانی نیست. در واقع معامله را باید دقیقا زمانی بست که سود خوبی دارد و وضعیت معامله هم امیدوار کننده است. بسیاری از معامله‌ گرانی که با سود کم تری از بازار خارج می‌شوند، افرادی هستند که معامله را بیش از حد معمول باز نگه داشته‌اند، حد سود را تغییر داده‌ اند و یا اهداف غیر واقعی برای معامله تعیین کرده‌اند. همه این عوامل نتیجه حس طمع است. مطلب مرتبط: فارکس چیست؟

ترس از دست دادن سرمایه

تمامی معامله‌ گران حرفه‌ای و تازه کار در دوره‌ای از کار خود ترس را حس می‌کنند. ترس می‌تواند اثرات خوب و بد داشته باشد، بر خلاف حس طمع که همواره به ضرر معامله ‌گر خواهد بود. ترس حس قوی ‌تری است. در واقع ترس یک واکنش غریزی برای حفظ بقاست. ترس از دست دادن سرمایه موجب می‌شود تا معامله ‌گر در همه معاملات خود از حد ضرر استفاده نماید که در این مورد به نفع تریدر است. در عین حال به ضرر تریدر هم تمام شود. تریدری که ترس دارد احتمالا از ورود به بازار خودداری می‌کند و فرصت‌‌ها را از دست می‌دهد.اما راهکار ما در جهت کنترل ترس برای شما چیست؟ ابتدا باید درک کنید که معامله قبلی شما تاثیری بر نتیجه معامله بعدی ندارد. و دوم این که باید میزان حجم معامله‌ای که با آن راحت هستید را پیدا کنید. گوش دادن به اخبار یا گزارش‌‌های اقتصادی هم می‌تواند معامله ‌گران را بترساند. در واقع بررسی اخبار و گزارش‌‌های اقتصادی بسیار لازم است، ولی چنین اطلاعاتی برای ورود لحظه ‌ای به بازار یا بستن معاملات فعلی کاربردی ندارند.

پیشمانی از نتیجه

حس پشیمانی وقتی به سراغ معامله ‌گر می‌آید که معامله‌ای را با زیان بسته باشد و یا این ‌که فرصت معاملاتی خوبی را از دست داده باشد. معامله ‌گران مبتدی بیش از حد به معاملات قبلی خود تمرکز می‌کنند. یک تریدر باید این را در نظر داشته باشد که هیچ ‌گاه دو معامله یکسان نیستند، از همین روی توجه بیش از حد به معاملات قبلی کار سودمندی نیست. شما هیچ وقت قادر نیستید نتیجه معاملات قبلی خود را عوض کنید، ولی می‌توانید با ارزیابی آن‌ها از اشتباهاتی که پیش از این انجام داده‌ اید، خودداری نمایید. یک ترید برای موفق شدن در بازار باید در لحظه زندگی کند و روی معاملات آینده تمرکز کند تا فکر کردن به فرصت‌های از دست رفته. مطالعه کنید: بهترین میزان سرمایه برای ورود به فارکس چقدر است

احساس جاماندگی از بازار

احساس جاماندگی از نتیجه سودهای از دست رفته یکی دیگر از مواردی است که در مبحث کنترل احساسات در ترید جای می‌گیرد. به بیان دیگر احساس جاماندگی از بازار موجب می‌شود که تصمیمات ما محدودتر شود و بخواهیم خودمان را قانع کنیم که همچنان فلان جفت ارز ارزش معامله خرید یا فروش را دارد و این در حالی باشد که اگر این جفت در شرایط مساعدی از لحاظ روانشناسی یا تحلیل‌های منطقی بازار نباشد، ما با هر معامله‌­ای که روی این جفت ارز انجام می­‌دهیک متحمل ضرر کلانی می­شویم. این را در نظر داشته باشید که فرصت‌های سرمایه گذاری و خرید و فروش همواره در بازارهای مالی وجود دارند و اصلا نباید فکر کنیم که اگر موقعیتی را از دست دادیم دیگر فرصت مناسبی پیدا نخواهیم کرد و چرا از افرادی که سرمایه گذاری های پرسودی دارند عقب تر هستیم!

چکیده­ ای از موارد پیشنهادی برای کنترل احساسات در ترید

در صورتی که ادعا دارید که یک تریدر حرفه‌ای هستید، باید بدانید که این بازار قطعا همیشه رو به رشد و صعودی نخواهد بود. و بر اساس شرایط این روند تغییر کرده و در برخی مواقع نزولی هم می‌شود. حال اگر شما وارد این بازار هیجانی شده‌اید، چند مورد برای کنترل احساسات در معامله گری و در نتیجه بدست آوردن سود بیشتر به شما توصیه می‌شود:

• در قدم اول باید بدانید که از درگیر شدن احساسات خود جلوگیری کرده و هیچ معامله‌ای را به طور کاملا احساسی انجام ندهید. همیشه و قبل از هر حرکت باید بازار را به طور کامل و دائم رصد نمایید.
• شاخص‌های فاندامنتال و اخبار مربوط به آن را به طور کامل بررسی کرده و در جریان کامل آن باشید. دقت کرده و تیزبین باشید تا بتوانید به موقع فرصت‌ها را شناسایی و از آنها به بهترین شکل ممکن استفاده نمایید.
• در صورتی که احساس کردید باید کمی از بازار فارغ شوید پس آن زمان باید از آن دور شده و ذهن خود را مشغول و معطوف کار دیگری کنید. این کار باعث می‌شود تا ذهن شما باز شده و با برگشت مجدد دقت و ریزبینی بیشتری داشته باشد.
• در نهایت هر زمان که فرصت خوبی برای انجام معاملاتی که در نظر دارید پیدا کردید، با در نظر گرفتن تمام نکات، معامله خود را انجام دهید.

هشت نکته طلایی کنترل احساسات در ترید

• با احساسات خود مقابله کرده و طمع نکنید.
• ورزش کنید و انرژی درونی خود را از این طریق کنترل کنید.
• کارها را تقسیم بندی کرده و اولویت ها را در ذهن داشته باشید و در نهایت مدیریت زمان را فراموش نکنید.
• از ضرر نترسید زیرا می‌تواند فرصتی برای یادگیری بیشتر باشد.
• برنامه ریزی کنید و زمانی را حتما برای استراحت در نظر بگیرید.
• نباید منبع درآمد اصلی خود را از معاملات در نظر بگیرید.
• زمان مشخصی را برای انجام معاملات انتخاب نمایید زیرا این موضوع خود به کار شما نظم می‌دهد.
• همیشه به دنبال یادگیری مسائل و موارد مختلف و جدید در این عرصه باشید و سطح اطلاعات خود را بالا ببرید.

نتبجه گیری

در این مقاله با تعدادی از تاثیرگذارترین موارد در نتیجه معاملات آشنا شدیم و به این نتیجه رسیدیم که لازمه کنترل و بهبود شرایط، شناخت هر فرد نسبت به قابلیت‌ها و احساسات خود در جریان هیجانات است. هر فردی متناسب با خلقیات و استعداد‌هایی که دراد میتواند در حرفه‌ای کسب درآمد کند اما مسئله مهم این است که برخلاف تبلیغات گسترده برای تریدر شدن، خیلی از افراد جامعه بدون شناخت از استعداد هایشان بدون تحقیق قدم در مسیر ترید می‌گذارند و درصورتی که موفقیتی کسب نکنند، سایر اطرافیان خود را نیز نسبت به این حرفه منصرف میکنند. تیم زدبورس در این مسیر با ارائه خدماتی چون مشاوره تلفنی و آنلاین، پشتیبانی 24 ساعته ، ارائه وبینارهای فارکس و اخبار فارکس از معتبر ترین سایت‌های بین المللی ، سیگنال فارکس و نقطه زنی‌های حرفه‌ای توسط تریدرهای با سابقه ی تیم و آموزش فارکس اصولی و حرفه‌ای بازار با شما هم قدم است تا ضمن شناخت توانایی خود برای حضور در بازار، بهترین خدمات را دریافت کنید و از هر لحظه حضور در کنار تیم ما سود ببرید.

چرخه های بازار و ترس و طمع

بازارهای مالی چرخه های مختلفی را پشت سر می گذارند که بر افرادی که در آن مشارکت داشته اند تأثیرات روانی متفاوتی می گذارد. هنگام اوج بازار طی یک چرخه سرمایه گذاری، معامله گران و سرمایه گذاران از بازدهی که به دست آورده اند احساس رضایت می کنند و معتقدند که محیط مطلوب بازار برای مدت زمان طولانی ثابت خواهد ماند. به عبارت دیگر، اعتماد به نفس آن‌ها بالا می رود به طوری که در صورت ظهور ریسک های مختلف تمایل دارند آنها را نادیده بگیرند. زمانی که بازارها به آرامی شروع به کاهش می کنند، معمولاً این احساس خوب آنها تبدیل به عصبانیت و اضطراب می شود.

متأسفانه، این اتفاق برای آن دسته از معامله‌گران و سرمایه‌گذارانی رخ می دهد که برنامه‌ای برای مدیریت صحیح ریسک خود ندارند، بنابراین تحت تأثیر احساسات خود قرار می‌گیرند. علاوه بر این، آنها استراتژی خاصی ندارند تا از آن کمک بگیرند و در هنگام انجام معامله در بازارها زمان را مدیریت کنند ، به این معنی که نمی دانند چه زمانی وارد شوند (کف قیمت بخرند) و چه زمانی خارج شوند (در اوج بفروشند). در نتیجه ، این یک چالش بزرگ برای معامله گران و سرمایه گذاران بی تجربه است.

برای آگاهی از آخرین دوره های آکادمی g2o و ثبت نام، با شماره ۰۲۱۲۸۴۲۲۶۸۸ تماس بگیرید.

برای دریافت آموزشهای رایگان تیم g2o و همچنین دریافت مشاوره رایگان، شماره تماس خود را در فرم زیر وارد نمایید تا مشاوران ما در اسرع وقت با شما تماس حاصل نمایند.

برای مقابله با برخی از این چالش‌ها، یک معامله‌گر یا سرمایه‌گذار باید مراحل مختلف روان‌شناسی معامله گری را بشناسد و درک کند. در این مقاله از مجموعه G2O قصد داریم این مراحل را به طور کامل و با جزئیات برای شما همراهان عزیز توضیح دهیم پس با ما همراه باشید

مراحل روانشناسی معامله گری

مراحل احساسی هنگام وجود روند صعودی در بازار

خوش بینی

معامله گران زمانی خوش بینی را تجربه می کنند که بازار برای چندین ماه متوالی روند صعودی پایداری داشته باشد و چشم انداز درآمد و اقتصاد در حال رشد باشد.در این مرحله از بازار، معامله گران اطمینان بیشتری نسبت به خرید دارند، چراکه بازار را کم ریسک می بینند و دلایل کمی را برای عدم معامله حجم بالایی از سرمایه خود شناسایی می کنند. با ادامه روند صعودی بازار، خوش بینی به هیجان تبدیل می شود زیرا خریداران سود زیادی کسب کرده اند و هر ریزش( پولبک) به عنوان فرصت خرید دیگری تلقی می شود. در این مرحله، خریداران با هر خرید در ریزش سود کسب می کنند و تا زمانی که این روند به اتمام برسد، ادامه خواهند داد.

اشتیاق و شور و شوق

با افزایش روند صعودی بازار، مرحله هیجان آغاز می شود. هنگامی که اطمینان سرمایه‌گذاران به شدت افزایش می یابد، اشتیاق آنها به طور قابل توجهی به شور و نشاط تبدیل می شود.

سرخوشی

سپس آخرین مرحله روند صعودی، سرخوشی (Euphoria) فرا می رسد، به این معنی که هنگامی که کسب سود بسیار راحت خواهد شد، اکثر معامله گران و سرمایه گذاران احساس می کنند که باید اهرم حساب معاملاتی خود را افزایش دهند و شروع به نادیده گرفتن اصول ساده مدیریت ریسک کنند. اگرچه در ظاهر همه چیز به نظر ساده و بدون اشتباه و ریسک است، اما در واقعیت این مرحله دارای حداکثر ریسک در چرخه است. این مرحله پولی آسان در بازار، بسیاری را از طمع کور می کند.این دوره زمانی است که سرمایه گذاران طمع می کنند ، چراکه خریداران مشتاق زیادی وجود دارند که نقدینگی را بسیار افزایش می دهند و سهام زیادی را می فروشند.

مراحل احساسی هنگام وجود روند نزولی در بازار

اضطراب

با کاهش خریداران جدید، بازار شروع به نزول می کند. در ابتدا به نظر می رسد که یک پولبک معمولی است ، به این معنی که هنوز نتوانسته پایین ترین سطح قبلی را بشکند. در این مرحله از چرخه سرمایه گذاران اضطراب دارند چراکه دیگر نمی توان به سادگی و بدون ریسک کسب سود کرد. علاوه بر این، بخشی از سودی که به دست آمده بود نیز در حال کاهش است.

انکار و ترس

مرحله انکار زمانی آغاز می شود که سرمایه گذاران شروع به منطقی نشان دادن تصمیمات خود برای حفظ معاملات زیانده می کنند. آن‌ها احساس می‌کنند که در شرکت‌های خوبی سرمایه‌گذاری کرده اند و اگر بیشتر صبر کنند، سود خود را می توانند باز گردانند. با ادامه روند نزولی بازار و افزایش زیان‌ها، انکار به ترس تبدیل می‌شود و معامله‌گران و سرمایه‌گذاران را طوری گیج می‌کند که توان فکر و انجام کاری را ندارند .

وحشت

فروش مداوم احساس ناامیدی را در میان معامله گران و سرمایه گذاران ایجاد می کند زیرا عزم آنها را برای حفظ بلندمدت معاملات خود کاهش می دهد. ایجاد وحشت زمان زیادی نمی برد، زیرا این برای معامله گران واقعیت ترسناکی است که محتمل ضرر شدیدی شوند. این عاطفی ترین مرحله است زیرا تنش خیلی زیادی به همراه دارد.

تسلیم شدن

با تشدید روند نزولی، معامله گران و سرمایه گذاران به مرحله شکست خود می رسند. این مرحله به عنوان تسلیم شدن نامیده می شود که در آن معامله گران و سرمایه گذاران باید صرفاً برای اتمام زیان شدیدی که محتمل شده‌اند بفروشند. این نقطه حداکثر فرصت مالی است، زیرا مؤسسات دوباره روز حیاتی را سپری می‌کنند، چراکه فروشندگان سهام خود را فروخته که منجر به انباشت سهام می شود و احتمالاً در آینده به خرید اوراق آتی می‌پردازند.

دلسردی و ناامیدی

همیشه، پس از تسلیم شدن اکثریت، بازار بهبود می‌یابد و این باعث می‌شود سرمایه‌گذاران ناامید و افسرده شوند، زیرا متوجه می‌شوند که در فروش نزدیک به پایین‌ترین سطح، اشتباه فاحشی مرتکب شده‌اند. این مرحله جایی است که بسیاری از آنها سؤال می کنند که آیا آنها باید معامله گر باشند یا در کل می توانند در بازارها فعالیت کنند ؟

امید

در نهایت، همانطور که بازار به آرامی بهبود می یابد، سرمایه گذاران مجددا به آرامی امیدوار می شوند و شروع به معامله می کنند. البته این فقط پس از شروع یک روند صعودی پایدار و شروع دوباره چرخه اتفاق می افتد.

از ۲۵ اکتبر ۲۰۱۹، سهام S&P 500 در حال عبور از بالاترین رکورد تاریخ است. برخی فکر می کنند که در حال حاضر بازار در مرحله سرخوشی است، اما در واقع، دلیل اصلی حرکت ما این است که بسیاری از فعالان بازار سرمایه گذاری کمتری دارند. این به دلیل نگرانی در مورد مذاکرات تجاری چین، کندی اقتصاد اروپا و همه عوامل منفی موثر بر اقتصاد است. این ما را در حالت سرخوشی قرار نمی دهد. با این حال، سنتیمنت می تواند به سرعت تغییر کند و با صعود بازار، سرمایه گذاران ممکن است احساس کنند که در حال از دست دادن فرصت های معاملاتی هستند. این می تواند منجر به وارد کردن مجدد پول آنها به بازار شود.

اگر تسلیم مسیر پر نوسان احساسی سرمایه گذاری و معامله گری شویم که در تصویر نشان داده شده است، احتمالاً هرگز به اهداف مالی خود نخواهیم رسید. در عوض، اجرای یک استراتژی کم ریسک و با احتمال زیاد که به ما کمک می‌کند در بازار زمان بندی داشته باشیم و در این چرخه احساسی حرکت کنیم، بهترین اقدام است. شما چی فکر میکنید؟

شاخص ترس و طمع چیست؟

در دنیای سرمایه‌گذاری و بازارهای مالی، ترس و طمع جزء قوی‌ترین احساسات بوده که بر رفتار سرمایه‌گذار تاثیر زیادی می‌گذارد و به‌تبع آن، بازار هم دست‌خوش تغییرات می‌شود. شاخص ترس و طمع (The Fear & Greed Index) که توسط “CNNMoney” به‌وجود آمده، یک سنجش دارای چند عامل از تمایلات در بازار سهام است که تشخیص می‌دهد در بازه‌های زمانی مشخص کدام‌یک از این احساسات کنترل بازار را به‌دست دارند.

شاخص ترس و طمع در بازه‌های روزانه، هفتگی، ماهانه و سالانه اندازه‌گیری می‌شود. از لحاظ تئوری، این شاخص می‌تواند نشان‌دهنده قیمت صحیح و مناسب در بازار سهام باشد؛ منطق این شاخص به این صورت است که ترس شدید موجب کاهش قیمت سهام و طمع شدید اثر عکس خواهد داشت.

از زمانی که بازار سهام به‌وجود آمد، کاملاً واضح بود که حرکات قیمتی همیشه منطقی نیستند و اتفاقاً، احساسات نقشی کلیدی در تصمیم‌گیری‌های سرمایه‌گذاران ایفا می‌کنند. بین تمام احساساتی که بر قیمت دارایی‌ها در بازار تاثیر‌گذار هستند، ترس و طمع حضور پُررنگ‌تری دارند.

هنگامی که طمع حس غالب بازار باشد، سرمایه‌گذاران به‌فکر به‌دست آوردن حداکثر سود خود می‌افتند. این درست زمانی است که روحیه سرمایه‌گذار بالا بوده و اخبار اغلب پر از خبرهای خوب است؛ و زمانی که ترس بر بازار حاکم باشد سرمایه‌گذاران درگیر جلوگیری از ضرر هستند، اعتماد به‌نفس و روحیه کافی را نداشته و تیترهای خبری نیز حاوی اخبار منفی و پیش‌بینی یک رکود دیگر در بازار هستند.

نتیجه این رفتار در بازار، نوسانات قیمت بین کانال‌های روند و محدوده‌های معاملاتی بزرگ‌تر است. بیشتر اوقات، احساسات سرمایه‌گذار در میان ترس شدید و طمع شدید قرار دارد و زمانی که احساسات خنثی هستند، بازار درکی منطقی از قیمت‌ها را نمایش می‌دهد. اما زمانی که ترس یا طمع بر بازار غلبه کرد، معاملات در سطوح قیمتی غیر عادی انجام می‌شوند.

نوسانات بازار ارزهای دیجیتال هم برای همه شناخته‌شده است. با این که این مسئله یکی از اصلی‌ترین دلایل حضور سرمایه‌گذاران در این بازار است و ریسک‌های بزرگ پاداش‌های بزرگی را هم برای آن‌ها دارد، باز هم تشخیص مسیر کلی بازار به‌هیچ عنوان کار آسانی نخواهد بود.

یکی از محبوب‌ترین روش‌ها برای سنجش وضعیت بازار ارزهای دیجیتال شاخص ترس و طمع (Fear & Greed Index) است. حالا بهتر است که به بررسی معنی شاخص ترس و طمع در بازار رمزارزها بپردازیم.

شاخص ترس و طمع ارزهای دیجیتال

معامله‌گران از شاخص‌های ترس و طمع در معامله گر گوناگونی برای تحلیل نمودارهای رمزارزها و تشخیص عملکرد آینده آن‌ها استفاده می‌کنند. این شاخص‌ها در تحلیل‌های تکنیکال بر اساس نوسانات، حرکات قیمتی، حجم معاملات و بیشتر از همه روندها هستند.

یکی از محبوب‌ترین ابزارها میان معامله‌گران، شاخص ترس و طمع ارز دیجیتال (The Crypto Fear & Greed Index) است. اما نکته جالب در مورد آن، حضور به‌عنوان یک اندیکاتورِ تشخیص روند و یک شاخص به‌صورت هم‌زمان است؛ به این معنی که این شاخص برای تشخیص قیمت، از داده‌های بسیار زیاد و متنوعی استفاده می‌کند. آدرس وب سایت شاخص ترس و طمع ارز دیجیتال که به‌صورت روزانه این شاخص را به‌روزرسانی می‌کند، Alternative.me است.

شاخص ترس و طمع ارز دیجیتال ، پیش‌بینی تمایلات و احساسات در بازار است که از طریق عددی بین صفر تا صد نمایش داده می‌شود. نیمه پایین‌ این بازه (صفر تا 49) نشان‌گر ترس، و نیمه بالایی آن (50 تا 100) طمع را در بازار نشان می‌دهد.

با استفاده از عوامل روان‌شناختی در بازار، مشخص شده که طمع زمانی در بازار است که دارایی‌ها بیش از حد خریداری شده‌اند (اشباع خرید) و تعداد خریداران هم زیاد است؛ و در هنگام حضور ترس، این مسئله برعکس بوده و دارایی‌ها بیش از حد فروخته شده‌اند (اشباع فروش).

در موقعیت اول، سناریویی که وجود دارد احتمال متوقف شدن خرید دارایی و کاهش قیمت آن است؛ در حالی که عکس این شرایط در هنگام ترس به‌وجود می‌آید. از این رو می‌توان به این نتیجه رسید که با استفاده از برنامه شاخص ترس و طمع ارز دیجیتال در استراتژی‌های معاملاتی، می‌توان زمان ورود به بازار و خروج از آن را تشخیص داد.

زمانی که میزان این شاخص به یکی از حد‌های نهایی خود برسد (صفر یا 100)، معامله‌گران رمزارزها می‌توانند انتظار برعکس‌شدن مسیر بازار را داشته باشند. بطور ساده‌ و دقیق‌تر، این اعداد ترس یا طمع شدید را در بازار نشان داده که منجر به برعکس‌شدن شرایط می‌شود. اگر عدد این شاخص به 50 برسد، شرایط بازار خنثی درنظر گرفته می‌شود.

شاخص ترس و طمع بیت کوین چیست؟

به‌دلیل این‌که آلت‌کوین‌ها به حرکات قیمتی بیت‌ کوین وابسته هستند، امتیازدهی در شاخص ترس و طمع به‌طور اختصاصی از طریق داده‌های مربوط به بازار بیت‌کوین انجام می‌شود و این اطلاعات شامل: نوسانات، حجم بازار، شبکه‌های اجتماعی، سلطه بیت‌کوین بر بازار و داده‌های گوگل ترِندز (Google ترس و طمع در معامله گر Trends) می‌شوند. مجموع این داده‌های اختصاصی، شاخص ترس و طمع بیتکوین را تشکیل می‌دهد.

نوسانات 25 درصد این شاخص را در بر گرفته که تغییرات قیمتی بیت‌کوین را نشان می‌دهند. شاخص ترس و طمع بیت کوین برای تعیین میزان نوسانات، از داده‌های بازار در 30 و 90 روز گذشته استفاده می‌کند. نوسانات شدید در بازار می‌تواند نشانه‌ای از ترس زیاد باشد.

حجم بازار نیز 25 درصد دیگر از این شاخص را تشکیل داده که نشان‌دهنده میانگین حجم معاملات و مومِنتوم بازار (سرعت حرکت قیمت) در 30 و 90 روز گذشته است. در دوره‌های زمانی که بازار حجم معاملات بالایی دارد، افزایش طمع نتیجه کار است.

شبکه‌های اجتماعی 15 درصد از این شاخص را شامل می‌شوند. منابع این اطلاعات هشتگ‌های کریپتویی و نرخ تعامل در توییتر هستند. اگر فضای توییتر نسبت به روزهای عادی خلوت‌تر و نرخ تعامل آن پایین باشد،‌ بازار به‌سمت وضعیت ترس سوق پیدا می‌کند.

دامیننس ترس و طمع در معامله گر یا سلطه بیت کوین بر بازار 10 درصد از این شاخص بوده و همان‌طور که از نامش پیدا است، برتری یا سلطه بیت کوین نسبت به بقیه رمزارزها در بازار را نشان می‌دهد. افزایش نرخ سلطه نشان‌دهنده انتقال سرمایه کلی و سودهای به‌دست آمده از آلت‌کوین‌ها به بیت کوین است.

داده‌های گوگل یا گوگل ترِندز هم 10 درصد از این شاخص را به خود اختصاص می‌دهد. در این‌جا، شاخص از گزارش جست‌و‌جوهای مربوط به بیت ترس و طمع در معامله گر کوین و کلیدواژه‌های کریپتویی در “Google Trends” به‌عنوان منبع استفاده کرده تا تمایلات بازار را تخمین بزند. این اطلاعات از گوگل مانند نرخ تعاملات در رسانه‌های اجتماعی بر ترس و طمع تاثیرگذار هستند.

اگر دقت کنید، می‌بینید که مجموع این عوامل 85 درصد می‌شود. در ابتدا، شاخص ترس و طمع ارزهای دیجیتال از یک سری نظرسنجی‌ها برای 15 درصد باقیمانده این شاخص استفاده می‌کرد، اما در حال حاضر مدتی است که این بخش از ترس و طمع در معامله گر کار متوقف شده است و هنوز مشخص نشده که دقیقاً مابقی این شاخص از چه عواملی تاثیر می‌پذیرد. لازم به ذکر است که شاخص ترس و طمع اتریوم نیز به‌عنوان دومین رمزارز برتر بازار وجود دارد که در وب سایت Ethereumfear.com قابل مشاهده است.

مزایا و معایب شاخص ترس و طمع

شاخص ترس و طمع طرفداران و منتقدان خود را دارد. در جامعه سرمایه‌گذاران برخی دیدگاه منفی داشته و معتقد‌اند که این شاخص باعث‌ می‌شود ترس و طمع در معامله گر در بازار، بازه‌های زمانی از پیش تعیین‌شده‌ای به‌وجود بیایند. دیگران هم آن را ابزاری مفید دانسته که برای ارزیابی تمایلات در بازار با اخبار فاندامنتال و دیگر ابزارهای تحلیل، این شاخص را ترکیب می‌کنند.

مزایا:

• زمانی که این شاخص با دیگر روش‌های تحلیل ترکیب شود،‌ می‌توان اوج ترس یا طمع در بازار را تشخیص داد که معامله‌گران با استفاده از آن می‌توانند بهترین زمان ورود یا خروج از بازار یا یک ترس و طمع در معامله گر معامله را انتخاب کنند.

• از شاخص‌های تمایلات در بازار مانند ترس و طمع می‌توان برای تایید صحت دیگر تحلیل‌های فاندامنتال یا تکنیکال استفاده کرد.

• شاخص ترس و طمع می‌تواند معامله‌گران را از احساسات و تمایلات خود آگاه کند که در تصمیم‌گیری‌های آن‌ها تاثیرگذار واقع می‌شود. مثلا، ترس شدید می‌تواند به معامله‌گر کمک کند تا از ذهنیت عمومی دور شده و طبق منطق، برخلاف آن عمل کند.

• شاخص ترس و طمع از چندین عامل مختلف استفاده می‌کند و تاثیر بیش از حد یک فاکتور را از بین می‌برد.

معایب:

• قطعاً قراردادن شاخص ترس و طمع به‌عنوان تنها معیار برای معامله کار درستی نخواهد بود. بررسی این شاخص باید در کنار دیگر عوامل و شاخص‌ها انجام شود.

• به‌طور کلی، نشانه‌های اصلاح‌ عمیق در بازار یا ورود به یک بازار خرسی در شاخص‌های مربوط به تمایلات بازار دیده نمی‌شوند و معمولاً آن‌ها در روند‌ها و فعالیت‌های اقتصادی خود را نشان می‌دهند.

• تمایلات بازار قابلیت پیش‌بینی رویدادهای قوی سیاه (Black Swan)، مانند پاندمی،‌ حملات تروریستی و دیگر رویدادهای اقتصاد کلان که باعث تغییر در روند بازارها می‌شوند را ندارند. تنها راه مقابله با چنین رویدادهایی، یک استراتژی سرمایه‌گذاری پخش‌شده، جامع و به‌طور صحیح خواهد بود.

احساسات تاثیرگذار دیگر بر تمایلات و ذهنیت سرمایه‌گذار

ترس و طمع احساسات غالب بر بازار و سرمایه‌گذاران هستند، اما احساسات و شرایط ذهنی زیر هم می‌توانند معامله‌گران شخصی و گاهی اوقات بازار را تحت تاثیر خود قرار دهند:

بی‌حوصلگی موجب مدیریت و حساسیت بیش از حد در انجام معاملات شده و باعث می‌شود فرد طبق استراتژی معملاتی خود عمل نکند و وارد چندین موقعیت معاملاتی شود. این اتفاق عموماً زمانی می‌افتد که حجم معاملات بازار و نوسانات به‌شدت پایین هستند.

هیجان، سرخوشی و ذوق‌زدگی معمولا زمانی به معامله‌گر دست می‌دهد که معاملاتش در وضعیت خوبی قرار گرفته و یا به سود هنگفتی رسیده است. این شرایط روحی و روانی می‌توانند باعث انجام معملات با ریسک بالا شوند.

خستگی و کلافه‌گی زمانی پیش می‌آید که معامله‌گر با بازار هم‌گام نبوده و هرکاری که می‌کند به نتیجه نمی‌رسد و باعث می‌شود که معامله‌گر از استراتژی خود خارج شود.

امیدواری بین سرمایه‌گذارانی که از پذیرش واقعیت سر باز می‎زنند بسیار رایج است و خیلی راحت ضررهای موجود را نادیده گرفته و امید به بهبود شرایط دارند.

آشفتگی هم زمانی به معامله‌گر دست داده که معاملات بزرگی در جریان دارد و یا حس می‌کند که کنترل شرایط را از دست داده است.

سخن پایانی

ترس و طمع احساساتی هستند که قابلیت تغییر در روند بازارهای مالی را دارند. شاخص ترس و طمع با استفاده از این داده‌ها معامله‌گران را از ترس یا طمع شدید در بازار مطلع ساخته و به‌عنوان یک شاخص برای منع از انجام کاری، جهت راهنمایی در تصمیمات مربوط به خرید و فروش به معامله‌گر کمک می‌کند.

با این که این شاخص تمایلات بازار را به‌خوبی نشان می‌دهد، بهتر است آن را همراه با دیگر عوامل دخیل در تحلیل‌های تکنیکال و فاندامنتال استفاده کرد.

به دلیل نوسانات موجود در بازار رمزارزها،‌ شاخص ترس و طمع عموماً برای ارزیابی و پیش‌بینی‌های کوتاه‌مدت و میان‌مدت استفاده شده و به‌کارگیری آن برای پیش‌بینی‌های بلندمدت توصیه نمی‌شود؛ خصوصاً این که این شاخص به‌سرعت می‌تواند تغییر کند و به‌راحتی عوامل جدید بر آن تاثیر می‌گذارند.

هیچ شاخصی نمی‌تواند آینده خود را تشخیص دهد. ناگفته نماند که هر معامله‌گر عملیات تحلیل را باید خودش انجام دهد و به‌تنهایی به تصمیمات منطقی خود برسد، چرا که دو معامله‌گر می‌توانند با خواندن اطلاعاتی یکسان به دو نتیجه متفاوت دست یابند.

منابع: Shrimpy, Investopedia, SeekingAlpha, Moralis, CorporateFinanceInstitute, LehnerInvestments, CoinMarketCap

شاخص ترس و طمع در ارز های دیجیتال چیست؟

درست است که معامله در ارز های دیجیتال بر اساس تحلیل و استراتژی های مختلف است اما تحقیقات نشان داده است که بخش عمده ی معامله گران، بر اساس احساسات تصمیم می گیرند. برای مثال وقتی بازار صعودی است و قیمت ها به اوج خود می رسند، حتی افرادی که سود خوبی هم کرده اند، دچار طمع می شوند. این طمع در بسیاری از مواقع ضررهای سنگینی را به معامله گران تحمیل می کند. در آن طرف وقتی بازار ریزش شدیدی کرده است، بسیاری از افراد هستند که ترس شدیدی دارند و می ترسند که سرمایه شان نابود شود. شاخصی با عنوان شاخص ترس و طمع (Fear and Greed) وجود دارد که بیانگر احساسات عمده ی معامله گران در زمان های مشخص می باشد. این شاخص حاصل از اعداد و آمارهای خاصی می باشد که در ادامه به بررسی تخصصی آن می پردازیم.

شاخص ترس و طمع در ارز های دیجیتال

در تمامی زمان ها، داده هایی از معامله گران دریافت و تحلیل می شود و نتیجه این داده ها با عنوان عددی بین صفر تا صد نمایش داده می شود. این عدد هر چه به صفر نزدیک تر باشد، نشان دهنده ترس بیشتر معامله گران و هر چه به صد نزدیک تر باشد، نشان دهنده طمع معامله گران می باشد. می دانیم که یکی از عوامل مهم در تعیین قیمت ارز های دیجیتال، تصمیم و رفتار معامله گران دیگر، در رابطه با قیمت یک ارز دیجیتال می باشد. لذا برای یک معامله گر، احساسات و رفتار معامله گران دیگر بسیار مهم است.

بهترین راه برای بررسی احساسات عمده معامله گران، شاخص ترس و طمع می باشد. وقتی شاهد طمع شدید در بازار ارز های دیجیتال هستیم، این می تواند یک ندا برای خروج از بازار باشد چرا که در بسیاری از اوقات وقتی شاخص ترس و طمع، در حالت طمع شدید قرار دارد، شاهد اصلاح قیمت ها ترس و طمع در معامله گر هستیم و برعکس وقتی بازار در وضعیت ترس شدید قرار دارد، نشان دهنده یک فرصت برای ورود است. اما چرا نمی شود همیشه بر حسب این شاخص خرید و فروش کرد؟ در واقع وقتی بازار در وضعیت ترس شدید و یا طمع شدید قرار دارد، ممکن است وضعیت تا روزها و هفته ها نیز ادامه داشته باشد. لذا نمی توانید این شاخص را اساس تحلیل ها و پوزیشن های معاملاتی خود قرار دهید اما ترس و طمع در معامله گر به صورت یک فاکتور تاثیرگذار می توانید در هنگام معاملات خود به آن توجه کنید.

اگر به نمودار قیمت ارز های دیجیتال و شاخص ترس و طمع نگاه کنیم، طبیعتا هر جا که قیمت ها به اوج رسیده است، این شاخص نیز به عدد صد نزدیک تر شده است و هر جا قیمت ها ریزش زیادی داشته است، این شاخص به صفر نزدیک تر شده است.

این اتفاق نشان دهنده ی اهمیت این شاخص می باشد و نشان می دهد که هر جا قیمت ها رشد زیادی کرده است عده زیادی به منظور طمع نکردن و سیو سود، سرمایه خود را خارج کرده اند و این خروج سرمایه در همان زمان ها موجب اصلاح قیمتی می شود. زمانی هم که قیمت ها ریزش زیادی می کنند، افراد زیادی به منظور فرصت شمردن این قیمت، وارد معامله می شوند و افزایش تقاضا، قیمت ها را افزایش می دهد.

داده های شاخص ترس و طمع

همان طور که گفته شد، شاخص ترس و طمع حاصل از چندین داده می باشد که در سایت های مختلف در طی ساعت های مختلف، آن را به روز می کنند. در واقع شاخص ترس و طمع از 6 منبع معتبر زیر اطلاعات را دریافت می کند: (به طور پیش فرض داده های زیر را بر اساس ارز دیجیتال بیت کوین بررسی کرده ایم.)

1_ نوسانات

مجموعا این عامل تاثیر 25 درصدی بر شاخص ترس و طمع دارد. در واقع منظور از نوسانات، مقایسه نوسان فعلی با نوسان حداکثری می باشد. در این منبع، نوسان روزانه ارز دیجیتال بیت کوین با میانگین نوسانات 30 تا 90 روز گذشته، مقایسه می شود. نوسان شدید نزولی و یا صعودی یک ارز دیجیتال می تواند نشان دهنده ترس و یا طمع در بازار باشد.

2_ حجم و قدرت معاملات

حجم و قدرت بازار نیز، تاثیر 25 درصدی بر شاخص ترس و طمع دارد. در واقع در این منبع، حجم و قدرت فعلی بازار با میانگین حجم بازار در 30 تا 90 روز گذشته مقایسه می شود. زمانی که حجم های خرید سنگین در زمان صعودی بازار مشاهده شود، نشان دهنده ی طمع بازار است و برعکس.

3_ رسانه ها و شبکه های اجتماعی

این عامل تاثیر 15 درصدی دارد. رسانه و شبکه های اجتماعی نیز تاثیر زیادی بر کلیت بازار و شاخص ترس و طمع دارند. تاثیر رسانه ها در واقع تاثیر غیرمستقیم می باشد. میزان استفاده از کلمه ی یک ارز دیجیتال در رسانه و شبکه های اجتماعی و همچنین میزان بازخورد نسبت به پست های یک ارز دیجیتال در طی زمانی مشخص، نشان دهنده محبوبیت یک ارز دیجیتال می باشد. این محبوبیت می تواند موجب تغییر در روند عرضه یا تقاضای یک ارز دیجیتال شود.

4_ نظرسنجی

تاثیر 10 درصدی نیز متعلق به نظرسنجی مستقیم از اهالی بازار می باشد. در واقع هر از چند گاهی از معامله گران برتر نظرسنجی می شود تا تصویری کلی از آینده بازار از نظر معامله گران، مشخص شود. نتایج این نظر سنجی، بر شاخص ترس و طمع اثر مستقیم می گذارد.

5_ تسلط/دامیننس

تاثیر 10 درصدی. تسلط یا دامیننس در واقع مقدار سهم یک ارز دیجیتال از کل بازار می باشد. در حال حاضر بیشترین دامیننس برای ارز دیجیتال بیت کوین با تقریبا 48 درصد سهم از کل ارزش بازار می باشد. تغییرات دامیننس برای هر ارز دیجیتال موجب تغییرات قیمت می شود لذا این فاکتور نیز، از فاکتور های تاثیر گذار در شاخص ترس و طمع می باشد.

6_ روندها/ترند

تاثیر 10 درصدی. اینکه بفهمیم بیشتر معامله گران به دنبال کدام ارز های دیجیتال هستند و قصد وارد شدن به چه پوزیشن هایی دارند، از سرچ های آن ها نیز مشخص است. در واقع بررسی سرچ موتورهای جستجوگر گوگل و همچنین کلمات ترند، می تواند کلیت احساسات حاکم بر بازار را نشان دهد.

معایب و مزایای شاخص ترس و طمع

مزایا:

• یکی از اصلی ترین استفاده های شاخص ترس و طمع در تحلیل ها می باشد. از این شاخص می توان برای تایید و یا نقض تحلیل تکنیکال و همچنین برای تعیین زمان مناسب برای سرمایه گذاری بلند مدت، بر اساس تحلیل های فاندامنتال، استفاده کرد.
• عدد شاخص ترس و طمع خود یک ندا برای ورود و یا خروج از بازار می باشد.
• این شاخص می تواند در مواقع خاص موجب شود تا جلوی وسوسه شما گرفته شود. در واقع یکی از نکات کلیدی در بازار ارز های دیجیتال خروج و یا ورود در جهت مخالف احساسات اهالی بازار می باشد که شاخص ترس و طمع در این حوزه به شما کمک شایانی می کند.

معایب:

• نمی توان از شاخص ترس و طمع به عنوان یک شاخص قطعی برای خرید یا فروش استفاده کرد. هر چند در برخی اوقات طمع شدید در بازار می تواند کسب سود از اصلاحی موقتی را برای شما به ارمغان بیاورد، اما در بسیاری از موارد نیز، طمع شدید، نشان از بازاری گاوی و رو به بالا دارد و برعکس این شرایط در مواقعی که بازار در ترس شدید قرار دارد نیز ممکن است ایجاد شود.
• شاخص ها و نداهایی که نشان می دهد بازار قرار است ریزش کند و یا رو به بالا حرکت کند، از عوامل اصلی اقتصاد بر می آید نه شاخص ترس و طمع. در واقع چیزی که ریزش و یا سود اصلی را نشان می دهد، شاخص ترس و طمع نیست.
• با توجه به اینکه تحلیل گران معتقد اند که هولدرها و نگه دارندگان ارز های دیجیتال همیشه در طولانی مدت برنده هستند، با این حال شاخص ترس و طمع دائما افراد را ترقیب می کند تا خرید و فروش(ترید) انجام دهند.

جمع بندی: شاخص ترس و طمع یک اندیکاتور می باشد که احساسات، عمده ی معامله گران بازار را در طی مدت زمانی مشخص نشان می دهد. عدد این شاخص می تواند بین صفر تا صد باشد. هر چه این عدد به صفر نزدیک تر باشد، یعنی بازار ریزش قیمت داشته و معامله گران ترس زیادی دارند که مبادا سرمایه شان از بین برود و هر چه این عدد به صد نزدیک تر باشد، نشان می دهد که قیمت ها به شدت بالا رفته است و معامله گران دچار طمع شده اند.

شاخص ترس و طمع از 6 منبع معتبر، تاثیر می پذیرد: نوسانات، حجم معاملات، شبکه های اجتماعی، نظرسنجی، تسلط، روند ها.

چگونه بر ترس در معاملات غلبه کنیم؟

ترس در معاملات باعث می‌شود درست درزمانی که معامله‌گر می‌داند دقیقاً چه‌کاری باید انجام دهد، از انجام آن ناتوان باشد. درمقاله پیشین با عنوان اعتماد به نفس در معاملات با شما سخن گفتیم. در این مقاله به توضیح مبسوط رابطه ترس و معامله گری خواهیم پرداخت.

ترس در معاملات ‌احساسی است ناخوشایند، اما طبیعی. ترس در واکنش به ‌«‌خطرات واقعی‌»‌ ‌ایجاد می‌شود. عبارت ‌‌«خطرات واقعی‌»‌ ‌تعریف ترس از اضطراب را جدا می‌سازد.

ترس در معاملات در مقابله با شرایط ناآشنا و متغیر ایجاد می‌شود. ذهن انسان متمایل به شرایطی است که آن را به‌خوبی بشناسد. حال معامله‌گر و محیط کاملاً پویا و متغیر بازار سرمایه را در نظر بگیرید.

دلایل ترس در معاملات

۱- ضرر و زیان درگذشته

اینکه معاملات قبلی خود را بازیان بسته‌ایم یا اکنون معامله بازی داریم. آیا معامله باز که در زیان به سر می‌برد باعث می‌شود که نتوانیم به‌موقع معامله خود را ببندیم و تصمیم درست را در مورد این معامله انجام دهیم. برای پیشگیری از این مشکل باید موارد زیر رعایت شود:

• باید استراتژی مشخصی داشته باشیم
• قبل از ورود حد ضرر را مشخص کرده باشیم
• با اطمینان کامل وارد معامله شویم
• بایستی تمام اشتباهات و احساسات و دلایل خود را نوشته باشیم
• از تکرار اشتباهات در معاملات بعدی خودداری کنیم

۲- اهداف غیر‌واقعی

داشتن اهداف غیرمنطقی از بازار سرمایه باعث شکست در بازار می‌شود. برای ورود به یک معامله باید تمام احتمالاتی که راجع به آن می‌توان در نظر گرفت را ثبت کرد. بهترین پاسخ را که برای هرکدام وجود دارد را باید مدنظر داشت تا با اعتماد و اطلاع کامل بهترین تصمیم در هرلحظه گرفته شود. این کار باعث می‌شود معامله‌گر دچار ترس و تردید نگردد.

۳- سرمایه متناسب

معامله‌گر باید سرمایه‌ای را وارد بازار کند که بداند با از دست دادن آن شرایط رفاهی اولیه و کلی زندگی‌ لطمه‌ای نمی‌بیند.

۴- اعتماد به اخبار غیر موثق و سایر افراد

این موضوع که بدون علم کافی تنها با تکیه‌بر شایعات و صحبت دیگران خریدوفروش انجام دهیم به‌مانند راه رفتن بر لبه پرتگاه است. بهترین کار این است که خودمان با توجه به روحیه شخصی و استراتژی معاملاتی خریدوفروش انجام دهیم. همیشه به مطالعه و افزایش اطلاعات بپردازیم. این کار میزان ترس شخص را به‌شدت کاهش می‌دهد. معامله‌گر می‌داند که با اطلاعات کامل و بر اساس استراتژی شخصی این معامله را انجام داده و بهترین تصمیم را می‌گیرد.

۵- ناکارآمد بودن علم

انتقال علم از حوزه علم به عمل کار مشکلی است. آنچه در کتاب‌ها می‌آموزیم با آنچه عملاً به‌کاربرده می‌شود بسیار متفاوت است. اگر شخصی کامل‌ترین و بهترین اطلاعات را داشته باشد هرگز بااحساس ترس و عدم کنترل خود نمی‌تواند معامله‌گر موفقی باشد و با شکست مواجه می‌شود. باید معامله کردن را عملی آموخت. یاد بگیریم با ترس و هیجانات خود چگونه مقابله کنیم تا موفق شویم.

بیشتر معامله گران به دو دلیل احساسی ترس و طمع، پول خود را در بازارهای معاملاتی از دست می‌دهند.

احساس ترس، خود را حداقل به دو صورت عمده نشان می‌دهد:

• ترس از دست دادن پول
• ترس از دست دادن سود

ترس از دست دادن پول

ترس از دست دادن پول زمانی اتفاق می‌افتد که معامله‌گر ابتدا موقعیتی را آغاز می‌کند. سپس متوجه می‌شود که معامله به ضررش در حال انجام است.

ترس شدید از دست دادن سرمایه می‌تواند موجب شود تا معامله‌گر بلافاصله زیان‌های خود را کاهش داده و باکمی ضرر از معامله خارج شود.

این خسارات کوچک و جزئی، به‌سرعت می‌توانند به میزان قابل‌توجهی افزایش یابند. چنین زیان‌هایی به‌مرورزمان باعث می‌شوند که معامله گران روحیه و اعتماد خود را از دست بدهند.

راه غلبه بر ترس درمعاملات و از دست دادن سرمایه

• به خودتان یادآوری کنید که یک جراح برای دریافت مدرک تحصیلی‌اش پول بسیار بیشتری را صرف می‌کند.
• سرمایه‌گذاری در آموزش همیشه بهترین نوع بازگشت سرمایه است.
• هر یک از معامله باخت و ضرر را به‌خوبی تجزیه‌وتحلیل کنید تا متوجه اشتباهات خود شوید.
• قوانین معاملات خود را اصلاح کنید.

ترس از دست دادن سود

ترس دیگر، ترس از دست دادن سود در معاملات برد و سودآور است. هنگامی‌که معامله‌گری موقعیت خود را سودآور می‌بیند، هراس و ترس از تغییر شرایط در هرلحظه بر او چیره می‌شود.

به نقل از جسی لیورمور: «اکثر مردم زمانی که باید بترسند امیدوارند و زمانی که باید امیدوار باشند می‌ترسند.»

بدین ترتیب، معاملات برد و سودآور خود را با به دست آوردن سود کمی سریع به اتمام می‌رسانند.

برد یا باخت شما مهم نیست، مطلبی که مهم است:

• اینکه چقدر برنده می‌شوید درزمانی که درست اقدام می‌کنید
• چقدر از دست می‌دهید درزمانی که اشتباه اقدام کرده‌اید

به‌جای تمرکز افکارتان بر فکرهای منفی، به پیروزی بزرگ درزمانی که درست اقدام می‌کنید تمرکز کنید.

چهار روش اصلی برای غلبه بر ترس در معاملات

تغییر درک و طرز فکر راجع به از دست دادن

برای غلبه بر ترس از دست دادن پول، هرگونه پول ازدست‌داده شده را به‌عنوان هزینه تحصیل در نظر بگیرید. علاوه بر این، سود غیرقابل‌برگشت را به‌عنوان پول خود در نظر نگیرید. آن‌ها صرفاً سودی نوشته‌شده بر روی کاغذ هستند. کسی نمی‌تواند به خاطر از دست دادن پولی که هنوز به او تعلق ندارد بترسد.

قوانین واضح و مشخصی برای کاهش ضرر و به دست آوردن سود داشته باشید

از تکنیک‌های تجسم استفاده کنید تا تمرکز خود را از احتمال از دست دادن دورنگه دارید

تا زمانی که به حد محافظتی توقف ضرر نرسیده‌اید، نباید ترس از دست دادن شما را محصور کند

نگران نباشید. اگر حد ضرر خود را درست و متناسب انتخاب کرده باشید زمانی که به آن قیمت رسیدید با اطمینان خارج شوید. ولی اگر هنوز به آن قیمت نرسیده‌اید نباید ترس ضرر کردن و از دست دادن سود و سرمایه شمارا محصور کند.